一直以来不少朋友让我推荐好的投资产品，我基本上是婉拒。一来市场上已没有绝对安全又高收益的产品。每个人的投资风格不同，就比如本金损失了1%都怕，那就不要考虑买股票了。

二来我自己本身的理财产品与其他普通人也没什么不同，没有特殊的产品、特殊的渠道。无非也就是银行存款、银行理财、基金、股票、保险之类。

就我而言，个人资金中除了极少数因为日常消费需要放银行活期外，其余的基本是买了银行理财、基金、股票。与此同时也会买意外险、重疾险作为今后的一份保障。

银行理财、基金、股票是我固定持有的投资产品，唯一不同的是，不同的时期配置的比例不一样。有时候也会根据市场变化作一些附加投资。比如去年因为全球大放水，我推测黄金可能会上涨，随后在银行APP买了些纸黄金，不带杠杆。前几个月全部抛掉了，虽然收益不算很高，10%左右，但也算满足了，因为对我来说做好风控更重要。

我的投资风险偏谨慎，主要资金中在银行理财、偏债基金占比略多，而股票、股票型基金略少。

我较为看好新能源汽车这个板块，所以这几天做了相关指数基金的定投。

了解我的读者都知道，我一直比较看好指数基金，如果把时间拉长来看，指数基金都处在上涨的过程中。比如说沪深300，2005年刚开始的时候也就1000点，到了现在虽然经过几轮股灾也涨到了近5000点。

指数基金是一篮子股票的组合，你买了指数基金相当于同时买入多只股票。指数基金分为宽基和窄基。指数基金宽基可以反映一个国家经济的走势，而窄基可以反映一个行业的未来。

一、为什么指数基金长期看会上涨？

1、整体上国家经济都表现为正增长，极少出现负增长的情况。比如说美国100多来看，基本上也能实现2.5%左右的增长。而我国则更明显，过去很长一段时间GDP增长高达10%以上，最近几年也实现了6%左右的中高速增长。

经济增长的动力来源哪里？当然是土地、劳动力、资本、技术、数据，即使土地、劳动力等发展到一定程度后可能会出现饱和，但技术、数据等创新要素的不断发展也能拉动经济增长。比如一家工厂原来需要1000个工人，但现在因为有了机器人，只要100个工人，而且工作效率也在提升，产品的产量、质量也在提高，这也就科技进步给经济发展带来的好处。

GDP增长主要来源于实体经济，而实体经济主要靠企业，企业业绩的增长与经济增长是相辅相成的。GDP增长了就意味着多数企业赚了钱，拿到了利润，在个股的股价上则表现为持续上涨。

2、物价上涨也是指数基金能长期上涨的重要原因。举个例子，20年前我们买一顿快餐只要2块钱，到了现在起码要20块钱。对于这家做餐饮的店来说物价上涨即意味着利润的增长，比如20年前每月赚钱800块钱，到了现在能赚8000块钱。产品变贵了，对应的股价也自然变贵。

有的读者要说了，你不能这么分析吗？餐饮是竞争很强的行业，随时都可能会出局，你能确定那家店能撑那么久？如果中途破产了，那么投出去的钱不是打水漂了？

而我要说的是，指数基金恰恰能规避了这一问题。指数基金不仅是一篮子股票的组合，而且基本是优质股票的组合。比如我们所熟知的上证50指数就是挑选上海证券市场规模大、流动性好的最具代表性的50 只股票组成。因为是优质股票本身就不大可能短命。

最为关键的是，指数基金的组合标的并不是一直不变的，会根据市场的变化不断剔除不符合要求的股票，增加新的股票。这样一来市场上的股票不断出现破产、暴雷，也难以影响到指数基金。退一万步说，即便组合内的股票中途被迫退市了，风险也可控，因为每一只股票的配置资金是有限的。

二、为什么要定投？

投资主要考虑两个问题，何时投资？投资什么？指数基金解决了投资什么的问题，而定投主要解决了何时投资的问题。做投资最理想的交易当然是在底部买，在顶部卖。但这只是理想的效果，实际操作中除了搞内幕交易的人，其它人不可能做到。

解决何时买的问题最好的办法是定投。我们买股票、买基金，买了之后主要就是出现三种情况，一是下跌，二是震荡，三是上涨。在下跌的时候买入，能够不断拉低成本，一旦指数基金出现幅度的上涨即可获利。震荡、上涨时也是一样。

我曾经给大家讲过微笑曲线。

1、震荡市：比如我们在100点的时候持续买下，然后一直下跌到50点，最后涨回到100点，在这个过程中，如果在100点的时候全额买入，最后收益是0。但如果采用定投策略，这个循环过程中，收益是77.77%。

2、熊市：从1开始定向基金一直下跌，最后净值一旦回到0.64的位置就回本了，之后的上涨就属于获利的部分。

三、宽基好还是窄基好

这主要是根据个人风险偏好而定，一般来说，宽基的风险小一点，但收益也低一点，因为宽基股票组合更大，覆盖的行业很大，分摊的风险就越小，但分摊的收益也会更小。但窄基主要是某个行业或某个主题，一旦某个行业出现负面新闻就可能集体下挫。但一旦出现行业性利好，也可能集体暴涨。

一般来说定投指数基金风险极少，但如果你还不放心或对行业不了解那么可以考虑宽基。

总之，投资是个性化的选择，不能一概而论，没有完全可以套用的方法方式，需要根据自己的投资风格、风险偏好、资金大小去选择。